Волк умилился.

- Верно, не спите?

- Где там уснуть, - отвечает Овца. - Глаз, батюшка, не смыкаем!

- Хм! Ну, ладно, - говорит Волк. - Это, пожалуй, можно. Только смотрите у меня - слушаться! А то я вас!..

Залез Серый на пенёк и завёл своё:

- Уууу-куу-шу-ууу! Ууу-дууу-шууу!

А овцы хором:

- Бееееедные мы! Неееесчастные мы!

- Не так! - кричит Волк. - Басы, тише! Подголоски, громче!

- Уууууу!

А овцы:

- Беее! Мееее!

Такой шум подняли - со всей округи люди и собаки сбежались. На том и кончилась волчья песня.